果然靠谱

2023年12月05日22:36

可能很多圈友对ESG这个词很陌生，或者是觉得离自己特别远。我想分享一下我的想法，如果你最近感觉做什么都是几个月拿到一点点结果，然后平台规则就变了，想要关注一点长期的趋势，建议关注一下这个赛道，就像关注AI一样，哪怕都是大佬的游戏，我们在场外拣点武器装备和崩出来的碎银子，也是有机会的。

我说这些并不是纯粹因为看了几条自媒体新闻就这么讲，是认真学习之后，觉得可以做一个长期关注的赛道，就算不入局，这里面的很多大趋势、国际准则相关的东西，也是值得思考的。

就像互联网或者区块链或者AI刚刚被关注一点点的时候，也有很多人觉得是韭菜，等你觉得是大势所趋或者火热前沿的时候，黄花菜都凉了。举例：短剧就是这两个月被各个媒体报道说有多么如火如荼，随后政府就下令限制，1.8万部直接下架。再说电商直播这块，杭州也是哀鸿遍野。那么会不会未来自媒体的商业访谈也有限制？不知道，但是如果太多了，不会不管。

最近刚刚考过CFA出的ESG证书，全英语考试，考前还有线上检查也都是英语的，好歹算考过了，题目前还不难。学到挺多东西，考试是最好的倒逼认知，当然我今天不是来劝大家花钱的，毕竟光考试费都小800美元而且明年还涨价，纯英语金融考试通过率正在快速下降，除了行业相关的，不是所有人都适合考这个。

它的重要知识体系真的可以学习。我花了1万5学到的知识，把我觉得跟大趋势有关的分享一下。ESG的意思是Environment环境Social社会Government治理（一般指公司治理），这个是投资圈目前比较认的一些概念。投资最需要的就是可以量化，然后同样收益下风险最小，同样风险下收益最大。基于这个原则，做ESG无非是把世界更多看成一个整体，投资人开始意识到如果不做这块的约束，最后对于地球而言，就是一个可怕的公地悲剧，大家全玩完。大家玩游戏应该知道，如果没有免费玩家了，RMB玩家也玩不下去了，大概就是这个本质。

几个大的趋势我整理如下：

1.气候变化已经成为全球最大的经济波动的影响因素，经济危机甚至都排不上前5.这一块我们看看大佬做了什么，比尔盖茨收购了一家公司，专门就是做二氧化碳的沉淀捕捉回收，也就是碳汇（carbonsink），且专注在畜牧业。大家可能知道化石燃料燃烧会释放温室气体，但是牛放屁也会，所以现在比尔盖茨就在解决这个。前几天的COP28，他还发言，之前巴黎协定约定的世界温度控制在工业革命前的|mathcalZcircsubset已经几乎不可能达成，但是我们仍可努力到|3circC以内。这是什么概念呢，就是极端天气会比过去十年高50倍，北极冰层几乎融化，海岸线上升。换句话说，会产生大量难民，这会进一步影响社会问题，地缘政治等。同时如果我们做的财产险，它是个非常厌恶风险的金融产品，它的政策和赔率会大大波动，有做这块的可以关注一下。另一方面，人均寿命变长但是环境污染导致身体变差，所以寿险也会和十年前有些变化，这块也可以关注。冷知识：环境污染造成的死亡是全球死亡率最高的原因，远远超过战争、意外、自杀等等。

2.能源使用的转型还会持续进行。

不仅是新能源电池，各种形式的新能源都会发展。新能源车的问题是电池会使用大量稀有金属，所以我们看到前几年有一阵，镍的一股妖风，可能就是新能源车对上游的疯狂需求，当时产能不足。那既然新能源车不用石油但是要消耗稀有金属，就是别的能源转换仍在被关注。举例子，氢或者甲烷代替石油做能源的事情，最近又进一步成熟了，国家各地都有研究所或者相关的技术专利持有者，同时中石油中石化也在布局这种加气站。如果能抢先占位，将来被国家队干趴下时候自己被收编退出，也是个不错的选择。

另外，能源转型也会带来一定的社会问题，比如部分效率低污染大的煤矿关闭，这个转型成本不应该都让工人承担，当然你可以说这个现实情况并不是那么天真，但是如果你能够提供一个更好的解决方案给政府，比如再就业培训和安置之类的，他们能做善事做政绩的时候，不会故意作恶，那这也是一个机会，不要等坑都被占满了再去搞，现在先做着，有规模了gov看着也放心，加上点适度的关系拉近，项目不给你做给谁做。

最后想讲点上高度的事儿，中国是新能源投入资金量最多的国家，也是技术遥遥领先的国家，但是也是污染最严重的国家。说实话，要维持这样的人口的基本生活，未来还要有品质的生活，需要很多能源，再一个，要有品质的生活还得赚钱，产业升级，新的增长点除了内循环，还得是技术。中国地大物博，但是化石燃料其实并不太够消耗，容易被卡脖子，如果我们在技术上可以一定程度上替代对化石燃料的依赖甚至出海提供解决方案，那是一个美好的明天。所以，大家冲吧，这是符合国家期待的大趋势。
3.碳交易所发展壮大。

国家会越来越关注碳排放量，因为整个ESG里，最能量化管理的就是温室气体排放量，虽然口径各有不同，但是碳排放量绝对是最大的防范目标，如果有兴趣可以查查碳交易所。这一块有几种机会：

（1）金融贸易。国家可能会限制总排量，那么排量指标是由市场去定，这就有点像比特币了，总量就那么多，所以谁能搞出绿色能源，吸收碳排放或者减少碳排放，甚至对接资源进行碳排放指标的贸易，都是有机会的。这一块一直有人在做，只能说随着3060的年限接近，政策越来越严机会越来越多。

（2）入局投资。另一种方法是国家直接给碳定价，那收益就更清晰了，没必要屯碳指标，有了就卖，就可以。有些中小型半成熟的项目只需要百万级就能入局投资，机不可失，以后是巨头的天下，更没机会了。

4.ESG自然发展可能迎来政策突变。

比如巴黎协定定了2050年净零排放，中国定了30碳达峰，60碳中和。出于经济的博弈，目前各国政府都没有管的特别严，但是整个国际上普遍共识是，政策监管具有滞后性，有可能到时间临界点或者环境变化进一步加大的时候，国家会重拳出击，各国皆是如此。那时候会有一个大幅政策缩紧，全球GDP会有影响，其中医疗有20%左右影响，汽车、制造业可能会影响到60%_c。处在其中的，要么早点转型，获得一些国家环保方向的认证，要么直接转赛道，避免最后沉没成本太高，厂子说关就关。

5.社会层面，普遍认同有9大趋势，说点跟资本运转相关的。比如全球化及逆全球化，AI带来的就业环境的改变，人口越来越长寿，贫富分化越发严重等。我们不评价它的好与坏，而是世界的趋势就是如此，身处其中，我们就要去思考相关的事情。

比如AI大规模可能最快应用到交通行业，那么这时候没工作了再去开滴滴就不是个好选择，因为将来确实不那么需要了。当然了现在从业人员也饱和了，从互联网逃到网约车的社畜们将来可能会再面临一波失业。

6.公司治理方面，这是一直以来都被关注的事儿，总体来讲就是规则也可能会变化，面上的规则会越来越完备，但是出于提振经济的考虑，执行力度么可能就再看情况咯。7.最常见的功利化方法：“greenwashing”.这个是不对的，我就不细讲了，有感兴趣的小局聊吧。

那么建议怎么应对这个ESG的趋势和国际政策呢？

1.在自己的赛道上保持一定程度的关注。ESG领域的投资额，目前是AI的两倍，而且越来越多的金融产品在支持ESG，方法论、工具、技术也越来越完善，建议早入局，至少早关注。2.寻找自己在做的长期的事情能与这个挂钩的，身边如果有人在做，早早沟通，提前了解实务方面，增加自己入局的机会。我这次通过考试认识了一些从业者，搞海上风电的等等，太开眼界了。像我自己，已经在给一些大企业做定制纪录片了，之前他们并没有多余的品牌的预算来做这些，都是去搞明星做娱乐，但是现在会直接按我们说的预算去批项目，目的就是要把宣传这块做起来，这不是因为他们突然强调社会责任了或者要搞什么品牌建设有钱烧的，而是因为他们作为上市公司，必须要向股东披露ESG及各种相关的社会责任的情况，披露报告的数据是一部分，但是有口皆碑还是众口铄金是另一部分，所以，也欢迎大家认识大公司的来找我拍片子，成了都有好处~~~3.企业比较大的需要有意识储备一些相关人才或者人脉，以备不时之需。做环境、医疗、金融、地产相关的着重关注。

我目前在做的事情：

1.给大企业做定制纪录片，为平台做纯内容进行宣推和联合营销

2.帮助一部分考生提升考试技巧和答疑，倒逼自己对知识掌握得更丰富。且在进一步学习完善自己。

3.在做一些非新能源电车的新能源项目，和绿色基金的ESG传播顾问。

4.考察新项目，链接更多人。目前先写这么多，后面会再来更新这个帖子，如果有兴趣的请提前收藏。也可以加我，多多沟通。

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