《在离钱最近的行业，聊聊生财最热关键词——钱这件事》
生财有术 ·
《在离钱最近的行业，聊聊生财最热关键词——钱这件事》
小女巫忻忻
2023年06月20日23:03
大家好，我是生财高净值客户官忻忻，16年金融人，一直以来的工作就是和客户以及客户的钱打交道。见了近300名很有钱（可投资资产1000万以上）的人之后，我发现很多人会赚钱，但是并不太懂钱，更不要说会进行财富管理了。所以，想在离钱最近的生财社群，聊聊钱的事儿。我会用三个不等式争取把事情讲明白。
投资≠理财
也不知道从什么时候起人们总说投资理财，好像是个并列关系，事实上，后者远比前者强大。在我看来，理财有点像整个球队的意思，是有攻有守的，而投资甚至都不能算个前卫了，直接就是前锋。
现在银行给客户推荐理财产品（广义，不是指净值类那种狭义的理财产品）都要看客户风险偏好等级，那么有的时候，R2稳健型或者R3平衡型的客户，前卫干的活儿也算是进攻了。比如买个股债混合的基金，甚至是买个.95%保本的结构性存款，只要不是板上钉钉写明保本的，对这些人来说都是投资。
所以买股票买基金开个公司投个豆荚……再加上存个定期买点保险……整个战略称之为理财。你不理财，财不理你，其实是这个意义上的概念。单纯投资那可不是去打比赛，前锋再牛配一整个GZ给他做配合，也能踢成够呛。
理财≠财富管理
那是不是综合看理财方案，就是开始做财富管理了呢？
我觉得依然不是。管理是分层级动态进行的，如果说理财有一个比较具体的目标，财富管理它的目标是——平衡感。
我来展开一下。
财富积累，其实就是让钱越变越多。但多少钱才算够？1000万？2000万？北上广买房自由都还没有。所以用这个词，会让人对赚钱的注意力始终不能落地下来，也就是没个尽头，这是很可怕的。但是一说金额管理，很多人就懂了。表示这是一个动态，有100万做100万的事，有1000万按1000万来。
再看财富保障，其实本来是一个不算错误的说法。
但是现在客户对保障这个词非常敏感，总觉得有人要推销保险，所以就产生了自我保护机制。其实在财富管理的体系中，保障的概念，是与权属相关，说个大白话就是确保钱是我能用的钱。这里就有两层意思，一是资产不等于财富，所以财富是需要有现金的。举个例子，我有一套上海新天地的100平米的房子，差不多等于2000万的资产。但它不是我马上能用的现金，我不能靠房子本身去吃一顿人均1万块的料理吧？那行，我把房子卖了总能吃上2000次吃到吐了吧？不行，因为我老公有一半权属，我没法自己一个人卖房子。
当然如果我偷偷去卖了房子，就涉及到第二层意思，我老公名下明明有1000万的资产（假如这房子是夫妻共同财产），但是房本在我手里，上头没他的名字，我直接卖了一毛钱不给他，他的这笔资产就没有得到保障了。保险更能让人理解财富权属的概念。投保人是谁，被保险人是谁，受益人是谁？在不同的家庭以及不同的产品下设置差别是非常大的。但是保险的科学设计，就是尽可能确保这笔钱掌握在谁手里。
最后来讲传承。这个词也总是容易产生误导，我现在给学员培训的时候，会建议理财经理和保险经纪人用财富分配这个词。因为一讲到传承，客户就会本能的想我用不完的钱传给下一代。但事实上不是的。传承是分身后传承和身前传承，是一个相当漫长的过程。把房子给孩子是传承，买几个金条留给孙子是传承，当然，人不在了保险赔款也是传承。所以我会建议大家把这个环节看作财富的自由管理，就是思考——多少钱在什么时候给谁用？以及什么样的条件下给他用？
我再翻译成大白话就是这笔钱怎么花，给谁花，花多少，全都是我能说了算，是不是非常自由？
这样的话，所有的财富都会面临一个动态管理的阶段——
始终在考虑金额永远要保证权属尽可能获得自由
不冒风险≠不会有风险
这几年很多人开始保守了，不敢冒太大的风险。我碰到很多过来银行做理财配置的客户，都把自己风险等级降了下来，甚至指明只存定期，因为没有风险。说实话，这个想法是错误的。选择一个不冒险的方式，不代表结果就没有风险。生财有句话说船停在港口是最安全的，但这不是船造出来的目的，其实是非常切合财富管理的理念的。停在港口的船，选择了不冒风险。但船最终的风险是什么？出海可能有风浪会沉，停在港口如果船主人觉得它没用还不如一堆废铁，可能就敲敲打打当钢铁卖了。所以它可能还是“活”不到最后。
在钱这件事上，低风险（不存在绝对没风险的事）其实指的是低成本可控。
我来举个大家熟悉的例子。
买了生财，这3000块有没有可能半年一年没赚回来？当然有可能。（那些纯属为了学东西或者结识人脉买生财的不在讨论的范畴）可是如果没到揭不开锅，还是有几万人愿意交了这3000块，争取一个机会。哪怕没赚回来打了水漂，日子还能过，别自己想不开老内耗觉得成了韭菜就行。这就是低成本的尝试，而且相对可控。
但是如果拿3000块去澳门玩，成本也许不高，还在预算内，不过人赌输了眼会有什么样的心理变化就不好说，可控性很差。因此赌博是高风险项目嘛。关爱生命，远离黄赌毒。
有个盘点财富不错的工具，介绍给大家使用。只不过别人家的版本玩法和我不太一样。叫标准普尔图，而且四个象限分别是：
保命的钱、生钱的钱、保值增值的钱、急用的钱。不好听，不好记，而且保命的钱一听就是买将死未死的保险，急用的钱当然要多留一些。这简直就是保险公司业务员或者初级理财经理自己没搞明白到底四象限是个什么逻辑，生搬硬套。我把它换了个表达，大家一看，自己也能成为半个财富管理专家。
我之前讲过很多遍，还不在福布斯榜上的人，钱都是拿来用而不是拿来数的。所以科学的财富管理，不是不让客户用钱，去买买买什么理财产品股票基金，而是帮客户捋一捋怎么用钱效率更高。
先来看马上要用的钱，标准普尔图是说放在活期的钱，结果一看，客户活期躺着200万。那不能行。
因为马上要用的钱只要确保it3sim6个月家庭的生活开支，避免发生现金流问题，让生活质量下降。当然也不要多放，因为这个要用的钱不考虑收益，只看流动性。我明天就要请梁靠谱吃分子料理，预算2000块，难道还会计算它最终会变成2010还是2020块钱吗？这个象限放多了你就亏了。这样的话，哪怕一个人每月花10万，留个50万也足够了。一下子多出150万，我们可以提升钱的使用效率。
接下来看说不定要用的钱。
普通客户会说万一有个头疼脑热看病或者是家里人出现了一些大的事件，需要去填补这个钱，我要留点活期。怎么着也得有50万。
开公司的客户说万一我公司要填资金进去周转一下，先放个300万。
这些钱不能没有，又不知道什么时候用。客户如果放在活期，但凡一时半会用不上，就很不划算了。
此时我们引入一个财富成本的概念。
马上要用的钱成本是100%，这个肯定是不能降低的，否则就是生活质量的降低了。
但说不定要用的钱，如果财富成本100%就太高了，我们可以通过杠杆把它降低到|20%甚至10%以下。
比如万一生病要用50万看病，买个重疾险一年保费2万，财富成本.4%；投到公司周转2个月的300万，用保单贷款，利息大概2-3万，财富成本最高1.5%。
包括有些人把房产抵押出去1000万，只要付几十万的利息，也都是通过两性负债降低财富成本的方法，其实是很聪明的。
但是依然回到之前讲的一个概念，成本低的同时，也要风险可控。
第三看未来一定要用的钱。
以前这个钱叫保值增值的钱，真要命，听到这个词就让人忍不住算收益率。
一旦进入这个流程，再加上通货膨胀这个薛定谔的数据来影响，很多人就觉得再理财也跑不赢通胀，就开始乱来。
事实上这个到底怎么算？复杂的事情简单化——挣那么多钱干嘛？不就是觉得自己未来要养老，未来小孩子要读书嘛。也就是刚需的资金。但是人生太长，怕钱不够用，所以就想着收益能高一点。但是未来一定要用的，是实实在在的现金流，而不是总账。咱们孩子去国外读书，5年虽然一共花;300万，但咱们不是一次性给对吧？放心的每个月给2万生活费，每学期20万学费。不放心的恨不得每周只给5000。
为什么呀，你怕孩子乱花钱，更怕孩子的钱被骗。这还是小事。要是一个十几二十岁的孩子身边有300万，被人盯上了，绑架什么的，那可是人生安全问题！
“现金流”的概念，就是如此。
养老也一样。它可不是一个人每年30万养老金，活30年一共900万的概念。它是你必须每个月吃穿住行看病吃药，只要人活着，少一个月也不行。如果真有900万，算着花太折腾了，多活三个月钱没了遭罪，少活三年钱没用完后悔。看，它还是每个月的现金流。
初学理财的人老喜欢算账。这个毛病如果改不了，就别算什么收益率，算未来想怎么花钱。一年20万的养老金，它可能就是三笔现金流——旅游的资金10万保养养生的资金5万日常吃用开销除去社保以外，我还要补充5万
不过仍有这个问题——通货膨胀导致钱不值钱了怎么办？你们看，唯一一个不是“花钱”的象限，叫让钱更值钱的钱，装逼一点，叫财富的可能。我跟企业主客户都说后者。给他们500万，财富的可能会变成5个亿。当然你此时和他们说，也有可能变成只有10多万，他们会认。但没关系啊，我马上要花的钱有了，说不定要花的钱也有，而且成本很低，再加上未来一定要花给孩子和自己的钱，大致有个思路了，此时你告诉他——别急，担心养老的900万不值钱，你现在也并不用900万的成本，大概50%的成本就够了，而且还可以分10年准备，所以当年财富成本5%。那些暂时不用的钱你还可以去投资，赚得多当然更好，亏完了也不担心。
用这个方式把钱盘活了，才是风险极低的财富管理。
当然了，这里还没有引入其他变量，比如婚姻关系变化、法律税务政策。以后我们再详聊这些话题，会陆续更新一整个系列的。愿大家都生财有术，享财有数。